【比較】「ｅＭＡＸＩＳ Ｓｌｉｍ バランス（８資産均等型）」と「ニッセイ・インデックスバランスファンド（４資産均等型）」
※この記事は５分ほどで読めます。
今回はバランス型投資信託について書きたいと思います。そして、バランス型として特に人気の高い「ｅＭＡＸＩＳ Ｓｌｉｍ バランス（８資産均等型）」と「ニッセイ・インデックスバランスファンド（４資産均等型）」の２種類を比較していきたいと思います。
バランス型投資信託とは
バランス型投資信託は、ひとつの商品を買うだけで複数の資産に投資できる優れものです。また、手間がかからずほったらかし運用に最適です。
※２０２０年現在、楽天証券での積み立てNISAのバランス型は６８種類存在しています。
バランス型はどんな人におすすめ？
バランス型投資信託は積み立てNISAでも人気の高い商品です。これを買うだけでローリターンの債券、ミドルリターンの株、ハイリターンの不動産（REIT）を分散して保有でできます。また、今回の暴落で改めて分散の大切さを学んだ人も多いと思います。バランス型は以下の人におすすめです。
- 分散投資をしたい人
- 放置して運用したい人
- 長期投資をしたい人 など
バランス型のメリット・デメリット
メリット
- リバランスを自動でしてくれる
- 分散投資が一本でできる
- 資産管理が楽になる など
デメリット
- 資産配分の微調整ができない など
基本情報
まず、それぞれの基本情報について書きたいと思います。どのような違いがあるのでしょうか。
ｅＭＡＸＩＳ Ｓｌｉｍ バランス（８資産均等型）
- 運用会社・・・三菱ＵＦＪ国際投信
- 純資産額・・・３７４億円
- 設定日・・・２０１７年５月９日
- 運用管理費・・・０．１５４％
そして、投資割合は以下の通りです。
（三菱ＵＦＪ国際投信）
これひとつに投資するだけで世界の株式、債券、REITを１２．５％ずつ保有できます。新興国の割合が若干高いですが、「今後、新興国は成長する」や「REITも保有したい」と思う方は良いと思います。
次に設定来のパフォーマンスについてです。
（楽天証券）
コロナショック前までのパフォーマンスは＋２０％ほどでした。また、純資産額も右肩上がりとなっています。人気のある商品なので、今後も右肩上がりになると思います。
ニッセイ・インデックスバランスファンド（４資産均等型）
- 運用会社・・・ニッセイアセットマネジメント
- 純資産額・・・４６億円
- 設定日・・・２０１５年８月２７日
- 運用管理費・・・０．１５４％
そして、投資割合は以下の通りです。
（ニッセイアセットマネジメント）
これをひとつ買うだけで、国内と先進国の株式・債券を２５％ずつ保有することができます。先ほどの８資産均等型と比べて、シンプルになっています。また、新興国とREITを含んでいないため、「今後、新興国市場は伸びない。」と思う方には良いと思います。
しかし、これから日本は高齢化と人口減少が問題となっているため、国内市場は伸び悩むかもしれません。その辺を理解して、投資するようにしてください。
次に設定来のパフォーマンスについてです。
こちらも先ほどと同様に＋２０％と伸びていましたが、コロナショックの影響で暴落しています。純資産額は８資産均等型に劣るものの、こちらも堅調に伸びています。
運用実績の比較
それでは、運用実績の比較をしたいと思います。
これまでの期間
（楽天証券）
暴落前はそれぞれ同じ動きとなっていますが、私が注目したのは暴落してからの値動きです。それでは、次のチャートをご覧ください。
６カ月の比較
（楽天証券）
これは、コロナの影響で暴落が始まってからの値動きですが、面白いことに４資産均等型より８資産均等型の方が下落率が高いということです。分散力は８資産の方が高いのに、なぜ下落が大きいのでしょうか。
私が思うに、今回はREITも大きく下落してしまっていることが原因だと思います。値動きを緩くするために分散しているのに、ここまで大きく下落してしまうと恐ろしですね。
どちらが良いのか
結論から言うと、どちらでも良いと思います。「新興国の資産、REITは要らない。」という方は「４資産均等型」、「新興国の資産とREITも保有したい。」という方は「８資産均等型」で良いと思います。
バランス型と全世界株式の比較
「株式だけではなく、色んな資産を保有することで値動きが穏やかになる。」と言われますが、それは本当なのでしょうか。今回の下落で確かめる良い機会となったので、「株だけ」と「８資産均等型」とで比較してみましょう。
チャートを見る限り、「株だけ」よりも「８資産均等型」の方がパフォーマンスは良いです。その差は５％くらいです。「株式だけではなく、色んな資産を保有することで値動きが穏やかになる。」は本当でした。
まとめ
今回はバランス型の「ｅＭＡＸＩＳ Ｓｌｉｍ バランス（８資産均等型）」と「ニッセイ・インデックスバランスファンド（４資産均等型）」の比較をしました。
バランス型の商品をひとつ買うだけで国内外の株、債券、REITを保有することができるので、分散という面では優れていると思います。また、リバランスをする必要もないので、忙しい人にとっても良いです。しかし、資産配分の微調整ができないという面もあるので、そこは自分で決めて頂きたいです。
皆さんは分散すればするほど良いと思うかもしれません。しかし、今回の暴落で８資産均等型の方が大きく下落したので、分散すればするほど良いというわけではないようです。
コロナの影響で株価は暴落し、多くの人が含み損になり落ち着かない日々が続くと思いますが、決して売らないようにしてください。ここが踏ん張りどころです。
